Metoda VSA: Jak Handlować Wolumenami
Wśród wielu modeli handlu, na wyjątkową uwagę zasługuje Metoda VSA. Została ona stworzona przez Toma Williamsa, wspaniałego inwestora, pod koniec ubiegłego wieku. Co ciekawe, Williams nie miał na celu stworzenia nowej strategii. Zamiast tego, próbował lepiej przetworzyć istniejący model znany jako metoda Wycoffa. W trakcie tej pracy, Williams zidentyfikował pole do ulepszeń, które nie zawahał się wykorzystać, tworząc w ten sposób słynną już metodę VSA.
Biorąc pod uwagę sytuację, w jakiej się pojawiła, metoda VSA w swojej istocie ma znaczną ilość zbieżności z modelem Wycoffa, z dużą zależnością od spreadów słupkowych i wolumenu handlu. Jednocześnie, w porównaniu do swojego "przodka", VSA jest raczej uproszczona i bardziej zrozumiała dla początkujących traderów.
Jak to działa?
"VSA" to skrót od "Volume Spread Analysis". Proces ten opiera się na założeniu, że każdy rynek zawsze przechodzi przez jeden z trzech możliwych etapów. Pierwszym z tych etapów jest akumulacja, proces o bocznej dynamice, podczas którego pozycje uczestników rynku są gromadzone. Przez cały ten czas, aktywa zwiększa swoją objętość, aby przygotować się do ruchu czekającego w przyszłości. W tym czasie, cena pozostaje płaska przez dłuższy czas, podczas gdy główni agenci działający na rynku pozostają bezczynni i czekają na impuls cenowy. Szerokość swingu cenowego zależy bezpośrednio od długości tego etapu.
Drugi etap może mieć formę spadkową lub wzrostową. Jest to proces wertykalny, podczas którego ma miejsce trend spadkowy lub wzrostowy. W tym momencie następuje ostateczne uwolnienie sprężyny nagromadzonej podczas poprzedniego etapu. Następnie kształtuje się trend, który rozpoczyna swój ruch i rozwija się w kierunku punktu górnego lub dolnego.
W trzecim etapie następuje dystrybucja. Mówiąc prościej, jest to proces, w którym gracze sprzedają swoje aktywy innym. Podczas tego etapu zamykane są pozycje, które zostały otwarte podczas przechodzenia przez fazę akumulacji, a zyski są odbierane. Jeśli traderzy nie chcą zakończyć cyklu na etapie dystrybucji, mogą przekształcić go w etap akumulacji ponownie, tym samym uruchamiając proces od początku.
Dominujące wzorce i ramy czasowe stosowane w przypadku VSA
Istnieje kilka podstawowych formacji, na które wszyscy zainteresowani korzystaniem z VSA powinni zwrócić uwagę. Są to słupki wzrostowe, spadkowe i poziomy. Oznaczają one momenty, w których cena zamknięcia słupka jest odpowiednio wyższa, niższa i równa cenie poprzedniego słupka. Jeśli chodzi o ramy czasowe używane w tym modelu, wahają się one pomiędzy M5 i H4. Ramy powyżej D1 sprawiają, że model jest niestabilny. Z kolei ramy czasowe mniejsze niż wymienione powyżej mogą być zawodne ze względu na zbyt dużą liczbę fałszywych sygnałów, które dostarczają.
Podstawy koncepcyjne modelu VSA
Paradygmat VSA opiera się na jednej głównej idei, zgodnie z którą najbardziej wpływowi gracze rynkowi generują ruchy notowań na dużą skalę, a tym samym kontrolują pole. Typowe podejście mówi, że jeśli duży gracz nabywa dane aktywo w znacznej ilości, cena tego aktywa zaczyna rosnąć. Tymczasem operacja przeciwna prowadzi do odwrotnych rezultatów, a cena spada.
Sytuacja wygląda jednak nieco inaczej. Na przykład, jeśli wielki gracz rynkowy zdecyduje się na nabycie dużej liczby aktywów (wyobraźmy sobie, że jest to ponad tysiąc pozycji), istnieje możliwość, że takiego wolumenu w ogóle zabraknie w tym momencie na rynku. Tymczasem, z uwagi na płynność rynku, zgromadzenie tych aktywów w wymaganej wielkości może zająć dużo czasu.
Ponieważ strategia tradera korzystającego z modelu VSA zależy od jego wiedzy na temat wolumenu aktywów, pojawia się pytanie, jak określić ten wskaźnik dla Forex. Wielu traderów opiera się w tym względzie na przyszłe wolumeny. Jednak ta strategia ma ograniczone możliwości ze względu na niewystarczający zakres instrumentów, które oferuje. Inną możliwą alternatywą jest zastosowanie wolumenów typu Tick jako wskaźników wolumenu.
Trader, który posiada informacje co do wolumenów aktywów nabywanych i sprzedawanych przez dużych graczy, ma przewagę nad innymi. Jeśli odwrócenie nie jest przewidywane w obserwowalnej przyszłości, może on naśladować pozycje tych dużych graczy, polegając na ich wiedzy, autorytecie i spostrzeżeniach, które (przypuszczalnie) posiadają. W innych sytuacjach mogą polegać na zasadach i wzorcach opisanych w następnym akapicie.
Użycie modelu VSA w handlu
W swojej istocie, metoda VSA polega na monitorowaniu i przewidywaniu potencjalnych odwróceń i innych znaczących zmian w dynamice rynku. Zmiany te zazwyczaj występują w górnych i dolnych punktach ruchu rynku.
Poziome wyłamanie kanału
Kiedy flat jest skonsolidowany, notowania zbliżają się do górnej części kanału. W takich przypadkach, wskaźnik wolumenu Tick pokazuje dużą świecę, wskazującą na wzrost wolumenu. Po tym, granica kanału zostaje przełamana i rozwija się trend wzrostowy. Należy pamiętać, że po takim przebiciu, każda następna świeca zamykająca jest wyższa od poprzedniej. Sygnały te służą przede wszystkim do wskazania dynamiki rynku w trendzie wzrostowym.
Odwrócenie trendu
Kiedy cena zaczyna gwałtownie rosnąć, gracze rynkowi mają tendencję do zamykania pozycji. W ten sposób odbierają swoje zyski, przywracając wzrost wolumenu handlu. W takich warunkach liczba sprzedających przewyższa liczbę kupujących. W tej sytuacji, możliwość odwrócenia trendu jest bardzo prawdopodobna.
Podsumowując
W niniejszym artykule model VSA został opisany tylko ogólnie. Wystarczy tego, aby zrozumieć istotę tej metody, jednak jeśli chcesz zacząć używać jej w swojej praktycznej działalności, musisz uzyskać bardziej kompleksową, dogłębną wiedzę na temat mechanizmów i zasad leżących u jej podstaw. Model ten jest stosunkowo prosty, ale wymaga czasu i wysiłku włożonego w jego zrozumienie. Kolejną rzeczą, o której należy pamiętać jest to, że VSA nie daje Ci gotowej strategii działania, ale dostarcza Ci strukturę, dzięki której możesz rozwijać swoje własne podejście, takie, które uważasz za najbardziej odpowiednie dla Twojego stylu handlowego i charakteru. Dlatego też, nawet po jej zrozumieniu, nadal będziesz miał trochę pracy do wykonania.
